Definer Value at Risk (VaR) og forklar dens begrensninger.
Klikk for å snu kortet
: det maksimale tapet med konfidens over en gitt periode.
Begrensninger: 1) Sier ingenting om størrelsen på tap utover VaR. 2) Ikke subadditiv (kan straffe diversifisering). 3) Avhenger av valgt konfidensnivå og tidshorisont. 4) Dårlig i ekstremhendelser.
Space / Enter for å snu